Выводы о
недостаточности собственных средств подтверждаются динамикой показателей
собственного капитала (см. таблицу № 2).
По состоянию
на 1.04.00 года размер собственных средств банка (см. приложение № 2) составлял
106653 тыс. р., а уже на 01.04.01г – 156000 тыс. р. Овкл определяем по
Инструкции № 1 ЦБ РФ: на 01.04.00г составили 136270 тыс. р., а на 01.04.01г –
199352 тыс. р. Наблюдаем рост Овкл в 1,46 раза, а рост капитала банка в 1,33
раза. Это произошло в силу того, что:
·
значительна сумма дебиторов с задолженностью свыше
30 дней (см приложение № 1) около 85442 тыс. р., на величину которых, в
соответствии с Инструкцией № 1, уменьшается размер капитала банка.
Общеизвестно,
что риск банка возрастает в зависимости от объема выданного кредитного
портфеля. Если руководствоваться только выполнением норматива, нарушенного на
01.04.00год (при сохранении остальных параметров на прежнем уровне), то объем
собственных средств должен составлять:
К=106653 тыс.
р., Н8=127,77%, Овкл=136270 тыс. р. Чтобы Н8=25%(max), при К=106653 тыс. р.,
Овкл должно быть =(25 х 106653)\ 100=26663 тыс. р., что меньше данного Овкл в 4
раза.
Рассчитаем
каким должен быть капитал банка К, при Овкл=136270 тыс. р., Н8=25%.
К=(136270\25) х100%=545082 тыс. р., т.е недостаток в капитале в 5 раз.
Мы провели
грубый анализ, но он доказывает основную причину, почему Н8 превышает
критическое значение в 5 раз. Недостаток капитала банка не может покрыть столь
значительный вид риска (Н8).
В
соответствии с этим, банк должен либо сократить данный вид риска, либо
увеличить размер капитала. Но, поскольку, сокращение рисков, как правило, связано
со снижением параметров экономического роста, единственным способом
урегулирования выполнение нормативов является увеличение капитала банка, так
как:
·
банк, имеющий более крупную сумму собственного
капитала, может увеличить максимальный размер кредита, выдаваемого одному
клиенту или группе взаимосвязанных клиентов
·
повышается возможность привлекать более крупные
депозиты (вклады) как от юридических так и от физических лиц
·
иметь больший (и более диверсифицированный) ссудный
портфель и т.п.
Чтобы убедиться в
устойчивости или случайности ситуации необходимо рассмотреть показатели в динамике
(см. приложение № 2).
1.04.01 года. Из приведённых в приложении № 2 “Выполнение экономических нормативов”
данных видно, что по сравнению с 1.04.00 годом, положение банка, с точки зрения
выполнения нормативов, существенно ухудшается.
Так Н6,8,9,
близки к критическим значениям согласно требованиям Центрального Банка России:
норм.%
1.04.00 1.04.01
·
Н 6 max
25 23,67 24,89
·
Н 8 max
25 127,77 127,79
·
Н 9 max
20 19,04 19,69
Норматив Н6
на 2000г выполнен, но уже на 2001г близок к критическому значению. То же самое
мы наблюдаем с выполнением норматива Н9: на 2000г он выполнен, а на 2001г также
близок к критической отметке. Т.е. если темп наращивания собственного капитала
будет идти такими же темпами, то скорее всего к концу года эти нормативы будут
уже далеко за критическими значениями. В таблице № 3 показана динамика
показателя собственного капитала “Условного” банка.
Таблица № 2
“Динамика показателя собственного капитала “Условного” банка”
(тыс. р.)
Дата
Сумма
капитала
01.04.00г
106653
01.05.00г
107513
01.06.00г
108428
01.07.00г
109759
01.08.00г
111754
01.09.00г
115742
01.10.00г
112356
01.11.00г
113357
01.12.00г
114566
01.01.01г
119900
01.02.01г
129400
01.03.01г
147274
01.04.01г
156000
Чем это
обусловлено?
Как
отмечалось выше, все перечисленные нормативы являются нормативами, на значение
которых оказывает влияние размер капитала банка, поэтому, очевидно, что
ухудшение связано, прежде всего, с недостаточным размером собственных средств.
Это утверждение подтверждают данные таблицы “Динамика структуры собственного
капитала банка” (см. таблицу № 3).
Таблица № 3
“Динамика структуры собственного капитала “Условного” банка
(тыс. р.)
Основные статьи капитала банка
Сумма
На 01.04.00г
Сумма
На 01.04.01г
Уставный фонд
12000
12000
Прочие фонды
56345
55889
Нераспределенная прибыль банка
2049
15234
Основные средства банка
35752
81891
Переоценка основных средств банка
2440
44630
Расчет собственных средств (капитала) банка (по Инструкции ЦБ РФ
№ 1) осуществляется по формуле:
102+103+104-105+106+107-60319+(61305+61306+61307+61308-код
8917-61405-61406-61407-61408)+(701-702)+(703-704-705)-код 8948-код 8949-код
8965-код 8967+(код 8968-код 8969)-код 8970-код 8971-код
8934-50802-50803-601А-60201+60105+код 8915.
Или: равна
сумме уставного капитала (фонда), фондов кредитной организации и
нераспределённой прибыли, уменьшенная на затраты капитального характера,
допущенные убытки, выкупленные собственные акции и прочую дебиторскую
задолженность длительностью свыше 30 дней.
Рассмотрим
динамику структуры собственного капитала “Условного” банка.
Из таблицы №3
видно, что за рассматриваемый период размер собственных средств (капитала)
банка увеличился более в 1,33 раз. Рассмотрим, какие изменения произошли за
год в его структуре:
·
увеличение прибыли прошлых лет и отчетного периода;
·
немного уменьшились прочие фонды банка на 456 тыс.
р.;
·
увеличился объём средств, дебиторы и кредиторы,
свыше 30 дней, уменьшающих капитал банка: на 1.04.00 года –85442 тыс. р., на
1.04.01 года – 195891 тыс. р., изменение – 110449 тыс. р. (или – увеличение
2,3 раза);
·
увеличение основных средств банка на 43139 тыс. р.
и их переоценки на 42190 тыс. р.
В результате
указанных изменений, собственные средства банка составили на 01.04.00г – 106653
тыс. р., а на 01.04.01г – 156000 тыс. р. (увеличение на 49347 тыс. р.).
Помимо столь
незначительного увеличения капитала, на ухудшение значения нормативов уже на
1.04.01 года, оказало, прежде всего, увеличение дебиторов и кредиторов, сроком
более 30 дней (см. приложение № 1). На основании проведенного анализа данный
“Условный” банк можно отнести к первой категории надежности, т.к. у банка
пока наблюдаются незначительные недостатки.
Следовательно, нарушения рисковых нормативов происходит из-за
неквалифицированного управления активами и не эффективностью кредитного
портфеля. Результат, недополучение прибыли, которая могла быть направлена на
увеличение собственного капитала банка.
К сожалению,
анализ выполнения экономических нормативов не позволяет достаточно детально осветить
работу банка. Инструкция № 1 не даёт возможности оценить прибыльность и
ликвидность работы банка, качество управления кредитным портфелем и т.д.
Перейдем к рассмотрению анализа финансового состояния банка на примере другой
Инструкции №17 ЦБ РФ. Используемые в ней показатели ориентированы на
международные стандарты бухгалтерского учета.
2.1.2 Анализ финансовой отчетности коммерческого банка
(по Инструкции № 17).
Цель данной Инструкции от 01.10.1997г №17 ЦБ РФ “О составлении финансовой
отчетности” - представить коммерческим банкам новую форму финансовой
отчетности, которая является определённым этапом приближения российских норм
бухгалтерского учета к международным стандартам и практике.
Главное назначение международных стандартов общей финансовой отчетности -
сделать её такой, чтобы она могла быть полезна наибольшему числу пользователей
для принятия ими экономических решений. Представление явной и правильной
картины операций коммерческого банка Центральному банку, а также физическим и
юридическим лицам, которые являются заёмщиками или депозиторами банка,
необходимо для того, чтобы создать и сохранить на средний и долгий срок доверие
к банку и кредитной системе в целом.
В настоящее время это доверие является особенно важным для России как внутри,
так и вне страны. Например, в связи с расширением экономических связей с
иностранными партнёрами российской банковской системе необходимо будет
составлять, и предоставлять достоверную финансовую отчетность, сопоставимую с
отчетностью зарубежных партнёров.
В целях устранения несоответствий действующего в России плана счетов и
международных норм и стандартов в Инструкции № 17 ЦБ РФ, помимо группировки
статей, используются корректировки статей: А1-А25, которые исправляют
предварительные данные отчетов и максимально приближают их к международным
принципам учета.
Финансовые отчеты по Инструкции №17 включают главные формы бухгалтерской
отчетности – Бухгалтерский баланс и Отчет о прибылях и убытках. Они показывают,
как та или иная кредитная организация получила денежные средства, и на какие
цели эти средства были израсходованы. Тем самым с помощью этих отчетов
пользователи финансовой отчетности кредитной организации имеют возможность
оценить ее ликвидность, платежеспособность, финансовую гибкость и прибыльность.
Бухгалтерский баланс и Отчет о прибылях и убытках составленные, в соответствии,
с международными стандартами, обобщают большое количество бухгалтерских
операций и остатков по счетам, не связанным с реальным движением денежных
средств. Примером могут служить суммы начисленных процентов, резервов на
возможные потери, наращенные суммы обязательств будущих периодов (например, по
налоговым выплатам или кредиторской задолженности).
Рассмотрим анализ финансовой отчетности коммерческого банка по Инструкции N 17
на примере филиала “Условного банка”.
В приложениях № 3, 4, 5 приведены три формы из Инструкции № 17 ЦБ РФ:
баланс филиала “Условного” банка на отчетную дату (приложение № 3), агрегированный
балансовый отчет (приложение № 4) и отчет о прибылях и убытках по филиалу
(приложение № 5).
Данные формы представляют из себя группировку баланса (приложение №4) и
доходов - расходов (приложение № 5) банка, приближенные к международным нормам
и стандартам, путём внесения корректировок. Значения корректировок на 1.04.00
года и 1.04.01 года с наименованиями приведены в приложении № 6.
Таблица корректировок.
Анализ таблицы корректировок мы будем рассматривать на примере филиала “Условного
банка”, опираясь на Инструкцию N 17 ЦБ РФ и Указания ЦБ РФ от 20.04.2000г N
782-У. Данные таблицы приведены в приложении N6 на две отчетные даты: на
01.04.00г и на 01.04.01г.
Анализ таблицы свидетельствует о некотором улучшении положения филиала банка:
корректировка А 1 (недонасозданный резерв на потери по ссудам) на 01.04.00г
составил 2 тыс. руб., а на 01.04.01г равен 0 тыс. руб. То есть начислены
дополнительные средства в данный резерв (это свидетельствует о законопослушании
банка).
Так, проценты к получению от клиентов (А 9) составляют на 1.04.00 года - 348
тыс. руб., а уже на 01.04.01г – 698 тыс. руб., учитывая корректировку В 9
(начисленные проценты к получению, относящиеся к прошлому году, учитываемые по
принципу начислений) равны на 01.04.00г – 0 тыс. руб., а уже на 01.04.01г – 667
тыс. руб.
А вот проценты к уплате А 20 (начисленные проценты по привлеченным средствам)
на обе отчетные даты составляют 23 тыс. руб., учитывая корректировку В 20
(начисленные проценты по привлеченным средствам, относящиеся к прошлому году)
на 01.4.00г равны 0 тыс. руб., а уже на 01.04.01г составляют 22 тыс. руб.
То есть, на момент составления отчетности (на 01.04.00г), банком должны были
быть получены (при условии ежедневной выплаты процентов) проценты от клиентов в
размере 348 тыс. рублей, а уплачены только – 23 тыс. рублей. Доход от
процентов равен 325 тыс. руб.
На 1.04.01 года: к получению – 698 тыс. рублей за отчетный период и еще 667
тыс. руб. за прошлый год (всего 1365 тыс. руб.), к уплате те же 23 тыс. руб. за
отчетный период и 22 тыс. руб. за прошлый год (всего 45 тыс. руб.). Доход от
начисленных процентов составляет примерно 1320 тыс. руб. на 01.04.01г.
Рассматривая ранее выполнение экономических нормативов согласно Инструкции N 1
ЦБ РФ (п.2.1.1.), мы наблюдали превышение норматива Н 8 (максимальный размер
риска на одного кредитора) над его предельным значением в 5 раз. Критическое
значение Н 8 равно 25% согласно нормативам, а фактическое значение на 01.04.00г
равно 127,77%, на 01.04.01г равно 127,79%. Рост капитала банка за этот же
период всего в 1,33 раза, что явно недостаточно, чтобы покрыть данный риск. Все
это происходит из-за большого удельного веса кредитного портфеля банка при
сравнительно небольшом капитале банка.
Возможно, по этому происходит столь существенная корректировка прибыли банка.
Подтверждением этого служит уменьшение корректировки А 13 (сумма прочих
фактических расходов, в том числе налоги, выплачиваемые из прибыли) на
01.04.00г составили 18 тыс. руб., а на 01.04.01г равны 4 тыс. руб. Уменьшение
налогов выплачиваемых из прибыли, говорит о снижении получаемой прибыли в
анализируемом периоде.
Представленная динамика показывает резкие изменения по корректировкам
А9,В9,А13,А20,В20, что свидетельствует либо о резком изменении внешних
факторов, либо о слабой управляемости банка.
Перейдем к подробному анализу бухгалтерского баланса, составленного по
Инструкции №17 ЦБ РФ.
Бухгалтерский
баланс.
Модель анализа
позволяет выявить оптимальное соотношение прибыльности и ликвидности банка, или
определить, соблюдает ли менеджмент банка в активных и пассивных операциях
необходимую диверсификацию и рациональность управления портфелем банка. Анализ
основан на том, что в процессе управления ликвидностью необходимо соблюдать
определенные соотношения в активах и пассивах или метод закрепления отдельных
статей пассивов за определенными статьями активов. Метод группировки позволяет
путем систематизации данных баланса разобраться в сущности анализируемых
явлений и процессов.
Главная цель модели анализа заключается не в
выявлении величины прибыльности и уровня ликвидности банка, а в
квалифицированном использовании имеющихся в распоряжении банка пассивов и
определении различных сторон финансового состояния банка с позиции
сбалансированности между прибыльностью и ликвидностью. По этому принципу
построен агрегированный баланс банка. По нему определяется качество активов,
структура пассивов и строится оценка ликвидности банка.
Для формирования объективного
представления о финансово- экономическом состоянии банка используются два блока
анализа.
Первый блок анализа образован
показателями качества активов и пассивов, их ликвидности и может служить для
оценки финансовой устойчивости банка-заемщика.
Второй блок анализа включает в себя
оценку эффективности деятельности банка, дополнительные или детализирующие
показатели эффективности, причины изменения основных показателей и детализацию
факторов эффективности деятельности.
Система показателей, оценивающих
ликвидность и прибыльность банка, в значительной степени ориентирована на
выработку рекомендаций лицу, принимающему решение. Стоя модель анализа,
необходимо принять во внимание, что при решении всякой проблемы, связанной с
принятием решений, используемая подборка финансовых показателей должна быть
полной, т.е. охватывать все важнейшие аспекты оценки ликвидности или
прибыльности банка. Одновременно система показателей, входящих в модель,
действенна, так как польза от их применения не вызывает сомнения и, в свою
очередь, не является избыточной: показатели не дублируют друг друга, а только
дополняют и расшифровывают основные коэффициенты, обозначая причины их
изменения.
По результатам анализа финансовых
показателей достаточно просто сформировать рекомендации для лица, принимающего
решение, так как колонки, расшифровывающие экономические значения показателей в
таблицах, имеют ссылку на взаимосвязи и приоритеты коэффициентов. Показатели
рассчитываются на основе агрегированного баланса банка и счета прибылей и
убытков.
Проведем анализ составления агрегированного балансового отчет филиала
“Условного” банка, согласно Инструкции № 17 ЦБ РФ и Указанию ЦБ РФ от
20.04.2000г N 782-У (приложение N 4) на основе балансового отчета (приложение N
3) на отчетную дату и таблице корректировок (приложение N 6).
Как
видно из приведённой формы баланса на отчетную дату (приложение N 3), валюта
баланса с 24891 тыс. р. по предварительным данным, в результате пересчета с
корректировками (приложение N 6), снизилась до 23614 тыс. р., на 1277 тыс. р.
(на 5,1%). Чем это может быть обусловлено?
